Depuis son lancement en 2020, Pix, l'application brésilienne¹ La plateforme de paiement instantané a transformé le paysage des paiements du pays, en numérisant rapidement les transactions et en changeant fondamentalement le fonctionnement des petites entreprises. nos travaux antérieurs Auprès des dirigeants de micro et petites entreprises (MPE), nous avons constaté qu'ils ont non seulement adopté Pix à un rythme remarquable, mais qu'ils possèdent également un excellent niveau de compétences numériques et financières. Pix a permis à des millions de petites entreprises de participer pleinement à l'économie numérique. Ceci soulève de nouvelles questions : quel rôle jouent ces systèmes de paiement instantané dans l'amélioration de l'inclusion financière et la confiance dans les systèmes financiers ? Peuvent-ils faciliter l'accès à d'autres produits et services financiers avantageux, tels que la finance ouverte ?

Entre avril et juillet 2025, nous avons interrogé 1 151 propriétaires de micro, petites et moyennes entreprises (MPME) à Espírito Santo afin de comprendre l’influence de Pix sur l’adoption de la finance ouverte. La finance ouverte permet aux particuliers et aux entreprises de partager en toute sécurité diverses données, telles que les paiements, les investissements et les assurances, entre institutions. Au-delà de l’analyse des pratiques actuelles, nous avons également testé si une intervention d’information ciblée pouvait inciter les chefs d’entreprise à adopter la finance ouverte. 

Pix domine les paiements aux petites entreprises, mais principalement hors comptabilité.

Conformément aux résultats de notre étude pilote précédenteNotre enquête a révélé que l'utilisation de Pix est quasi universelle parmi les petites entreprises de notre échantillon. Au départ, 97 % des entreprises utilisent Pix. La majorité d'entre elles utilisent Pix quotidiennement pour leurs transactions professionnelles et personnelles. En moyenne, ces transactions représentent près de 90 % de leurs revenus non monétaires.² Cependant, la majorité de ces transactions transitent par leurs comptes personnels, ce qui peut limiter l'accès de leur entreprise à des produits conçus spécifiquement pour les entreprises.

L'adoption de la finance ouverte par les entreprises est à la traîne.

Open Finance est devenu accessible aux propriétaires de petites entreprises début 2021. Bien que son adoption par les particuliers ait été remarquable, son adoption par les entreprises a pris du retard, avec moins de 3.2 % des entreprises brésiliennes ayant adopté Open Finance en juillet 2025.³ Nos résultats concordent globalement avec ces estimations. Avant notre programme, environ 10 % des entreprises interrogées connaissaient Open Finance et moins de 8 % y étaient inscrites. Nous avons toutefois observé une tendance claire : les entreprises qui utilisent Pix plus fréquemment, que ce soit via leurs comptes personnels ou professionnels, sont nettement plus susceptibles d’avoir adopté Open Finance (voir figure 1).

Figure 1 : Utilisation de Pix pour les dépenses personnelles et professionnelles et adoption de la finance ouverte 

De plus, nous constatons que les entreprises les plus à l'aise avec le numérique – celles qui utilisent des systèmes numériques ou des applications pour la gestion des stocks – sont également plus susceptibles d'avoir adopté la finance ouverte. Plutôt que de simplement refléter une capacité technologique, cette tendance suggère une dimension comportementale. Afin de mieux comprendre ce phénomène, nous avons interrogé les répondants sur l'importance qu'ils accordent au contrôle de l'accès à leurs données personnelles (voir figure 2, panneau A) et sur leur confiance dans le système bancaire (voir figure 2, panneau B). Nous avons constaté que les entreprises ayant adopté la finance ouverte font état d'une plus grande confiance dans le système bancaire et d'une perception plus forte de l'importance de maîtriser leurs données financières.

Figure 2 : Importance du contrôle des données, de la confiance dans le système bancaire et de l’adoption de la finance ouverte

Ces tendances suggèrent que la maîtrise des outils numériques, la confiance et le sentiment de contrôle jouent un rôle important dans l'adoption de la finance ouverte. Toutefois, la faible sensibilisation et les faibles taux d'adoption soulignent la nécessité d'identifier et de tester des stratégies efficaces pour accroître la participation. 

Faciliter l'adoption : une évaluation randomisée 

À partir de ces observations, notre équipe a mené une évaluation randomisée auprès de 1,151 3 chefs d'entreprise afin de déterminer si la diffusion d'informations sur la politique et la procédure d'inscription à Open Finance pouvait accroître la participation. Les participants ont été répartis en deux groupes : le premier, appelé « groupe expérimental », a visionné une vidéo de trois minutes présentant Open Finance et la procédure d'inscription ; le second, appelé « groupe témoin », a visionné une vidéo plus générale sur l'inclusion financière. Des enquêtes de suivi ont ensuite permis d'évaluer l'évolution des perceptions et des comportements des participants vis-à-vis d'Open Finance. 

Figure 3. Capture d'écran de la vidéo

L'information fait bouger les choses

En contactant les entreprises deux semaines après la diffusion de la vidéo, nous avons constaté qu'environ 26 % des entreprises programmatiques s'étaient inscrites, contre seulement 17 % pour les entreprises du groupe témoin, ce qui représente une augmentation de plus de 40 % de l'adoption par le groupe programmatique. 

Préparation numérique et évolution financière

Pix a non seulement rendu les paiements plus rapides et moins coûteux, mais peut aussi être un puissant catalyseur pour une participation financière plus poussée. Cependant, nous constatons également que cette participation, notamment l'adoption de la finance ouverte, dépend de bien plus que le simple accès aux outils numériques. Instaurer la confiance dans les systèmes financiers et les plateformes de partage de données pourrait également s'avérer crucial, en particulier auprès des entreprises informelles ou utilisant principalement des espèces, qui peuvent avoir moins d'expérience avec Pix.

Nos résultats suggèrent que la prochaine étape de l'inclusion numérique dépendra non seulement de l'accès technologique, mais aussi de la confiance institutionnelle et de la confiance comportementale nécessaires pour permettre un engagement financier plus profond. 

Notre prochain article de blog approfondira les enseignements tirés de l'impact de la finance ouverte sur l'accès au crédit des petites entreprises, ainsi que d'autres conséquences sur leur santé financière. 

Bientôt disponible! 

 ¹Les opinions exprimées dans cet article de blog sont celles des auteurs et ne reflètent pas nécessairement celles de la Banco Central do Brasil.

 ²Les données relatives aux recettes non monétaires proviennent de la Banque centrale, qui ne publie pas de données sur l'utilisation des espèces. Toutefois, nos données primaires indiquent qu'environ 60 % des entreprises perçoivent au moins 80 % de leurs paiements sous forme non monétaire.

 ³Ceci est basé sur le Open Finance BrésilCe rapport fait état du nombre de consentements reçus de particuliers (63 millions) et d'entreprises (771 000). Étant donné qu'un particulier ou une entreprise peut donner plusieurs consentements, il est impossible de déterminer le nombre d'utilisateurs uniques, mais nous pouvons estimer un maximum. Notre plafond – 30 % pour les particuliers et 3.2 % pour les entreprises – est calculé sur la base de la population totale du Brésil (212 millions) et du nombre total d'entreprises (24 millions).