Résumé des principaux résultats

Abstract

Nous évaluons un compte d'épargne "d'engagement" unique, dans lequel les individus limitent leur droit de retirer des fonds jusqu'à ce qu'ils aient atteint un objectif qu'ils se sont fixé. Les clients ont également la possibilité d'automatiser les transferts d'un compte principal vers le compte d'épargne d'engagement, et ont la possibilité d'acheter un coffre-fort pour stocker leur argent, seule la banque possédant une clé. Le compte a aidé les gens à épargner davantage après un an et a accru le pouvoir de décision des femmes au sein du ménage.

Question de politique

Une littérature de plus en plus nombreuse sur la négociation au sein du ménage constate que l'augmentation de la part des revenus des femmes, indépendamment de tout autre changement, peut donner aux femmes plus de pouvoir au sein du ménage. Cela peut conduire à une allocation des ressources qui reflète mieux les préférences des femmes, y compris l'éducation, le logement et la nutrition des enfants. De nombreuses interventions de développement se sont donc concentrées sur le transfert de revenus comme moyen de promouvoir l'autonomisation, et soutiennent que ces mécanismes d'autonomisation justifient une attention et un financement accrus aux institutions de microfinance (IMF), y compris peut-être des subventions. Cependant, il existe peu de preuves rigoureuses pour confirmer que l'élargissement de l'accès et de l'utilisation des services financiers peut promouvoir l'autonomisation des femmes.

Contexte de l'évaluation

Au cours des dernières décennies, l'épargne aux Philippines a largement stagné. Dans les années 1960, le taux d'épargne intérieure dépassait 20 % du PIB aux Philippines, ce qui en faisait l'un des plus élevés d'Asie. À l'heure actuelle, le taux d'épargne du pays se situe entre 12 et 15 %, bien en deçà du niveau d'épargne de la plupart des pays d'Asie de l'Est, qui oscille entre 25 et 30 %. On pense que la faiblesse de l'épargne contribue à la lenteur de la croissance économique du pays par rapport au reste de la région. Des études antérieures ont conduit à croire que les Philippins sont axés sur la consommation, avec peu de désir ou de capacité à épargner. On pense que les Philippins utilisent le crédit principalement pour leurs besoins quotidiens, et les banquiers rapportent que les dépôts de salaire sont souvent retirés dans la même journée. Cependant, il existe des preuves suggérant que les Philippins pauvres et à faible revenu épargnent, ou du moins ont la capacité de le faire, car les mécanismes d'épargne informels semblent être répandus dans tout le pays.

Détails de l'intervention

La Banque verte de Caraga, en collaboration avec des chercheurs, a conçu et mis en place un produit d'épargne d'engagement appelé compte SEED (Save, Earn, Enjoy Deposits). Le compte SEED offre aux individus un engagement à restreindre l'accès à leur épargne, aidant ainsi potentiellement à résoudre les problèmes de maîtrise de soi ou de contrôle de la famille. Chaque individu définit une date ou un montant d'objectif, et est ensuite incapable de retirer du compte jusqu'à ce que l'objectif soit atteint. Hormis la fourniture d'un éventuel dispositif d'épargne d'engagement, aucun autre avantage ne revient aux particuliers avec ce compte : le taux d'intérêt payé sur le compte SEED est identique à l'intérêt payé sur un compte d'épargne normal (4 % par an).

Les chercheurs ont formé une équipe de spécialistes du marketing embauchés par la banque partenaire pour visiter les domiciles ou les entreprises des clients existants de la banque dans le groupe de traitement par engagement, afin de souligner l'importance de l'épargne pour eux. Ce processus comprenait l'élucidation des motivations des clients pour l'épargne et l'accent mis sur le client que même de petites quantités d'épargne font une différence ; les commerçants leur ont alors proposé le produit SEED. Un autre groupe d'individus (le groupe de traitement marketing) a reçu exactement le même script marketing, mais ne s'est pas vu offrir expressément le produit SEED. 

L'échantillon de l'expérience sur le terrain se compose de 1,777 XNUMX clients de Green Bank qui ont des comptes d'épargne dans l'une des deux succursales bancaires de la grande région de la ville de Butuan, sélectionnés au hasard pour l'entretien de référence. Une deuxième randomisation a assigné ces individus à trois groupes : les groupes engagement-traitement (T), marketing-traitement (M) et comparaison (C). La moitié de l'échantillon a été affecté à T, et un quart de l'échantillon a été affecté à chacun des groupes M et C.

Après un an, une enquête de suivi a été menée pour évaluer (1) l'inventaire des actifs (pour mesurer si l'impact sur l'épargne représentait une augmentation nette de l'épargne ou simplement une éviction d'autres actifs) ; (2) l'impact sur la prise de décision des ménages et les attitudes d'épargne ; et (3) l'impact sur les décisions économiques, telles que l'achat de biens durables, la santé et la consommation.

Résultats et enseignements politiques

Utilisation des produits d'épargne: Vingt-huit pour cent de ceux à qui le produit SEED a été explicitement proposé ont ouvert un compte. Après douze mois, environ la moitié des clients avaient déposé de l'argent sur leur compte au-delà du dépôt d'ouverture initial, et un tiers effectuait régulièrement des dépôts. Il semble que SEED ait aidé environ 10 % du groupe de traitement à épargner davantage.

Impact sur les soldes d'épargne: Pour le groupe d'épargne d'engagement, le solde d'épargne moyen a augmenté de 42 % après six mois et de 82 % après un an. Cette augmentation de l'épargne ne semble pas non plus évincer l'épargne détenue en dehors de la banque participante. 

Pouvoir de décision du ménage: Le produit SEED conduit à plus de pouvoir de décision pour les femmes dans le ménage, et également à une augmentation des achats de biens durables destinés aux femmes. Le résultat a été mesuré comme un indicateur de prise de décision, calculé comme la moyenne des réponses dans neuf catégories de décision (achats coûteux, aide apportée aux membres de la famille, utilisation récréative, etc.). Les résultats indiquent que l'affectation au groupe de traitement entraîne une augmentation de l'écart-type comprise entre 0.14 et 0.25 dans un indice de prise de décision. 

Auto-perception du comportement d'épargne: Les résultats indiquent également que le produit SEED conduit les femmes qui se déclarent préférer la consommation actuelle à la consommation future dans une enquête de référence à se déclarer être une épargnante disciplinée dans l'enquête de suivi. Les résultats suggèrent ici que les caractéristiques d'engagement, en particulier la perte de liquidité combinée au contrôle exclusif du compte, sont particulièrement attrayantes pour les personnes ayant une plus grande maîtrise d'elles-mêmes et ont des impacts positifs sur le pouvoir de décision des femmes.

Sources

1 Lavado, Rouselle F., « Effets des paiements de pension sur l'épargne aux Philippines », série de conférences internationales pour étudiants diplômés, East-West Center. 23 novembre 2006. http://www.eastwestcenter.org/fileadmin/stored/pdfs/IGSCwp023.pdf (Consulté le 4 novembre 2009)