Rappels par SMS et incitations à économiser en Bolivie
Question de politique
En l'absence de marchés efficaces du crédit et de l'assurance, l'épargne des ménages est souvent un déterminant crucial du bien-être dans les pays en développement. Sans épargne, les ménages disposent de peu d'autres mécanismes pour lisser les variations inattendues de leurs revenus, et ainsi les chocs, tels que les urgences sanitaires, peuvent forcer les ménages à vendre des actifs ou à s'endetter. De plus, comme l'épargne est l'un des rares moyens d'accumuler des actifs en l'absence de marchés du crédit et de l'assurance, la capacité d'épargne devient l'un des principaux vecteurs de mobilité sociale et d'amélioration des possibilités de revenus futurs. De nombreuses personnes expriment le désir d'épargner davantage à l'avenir, mais le moment venu, ont du mal à le faire. Les institutions financières ont conçu des produits d'épargne pour aider les clients à s'engager à épargner à l'avenir, mais l'efficacité de bon nombre de ces produits n'a pas encore été évaluée.
Contexte de l'évaluation
Le taux d'épargne en Bolivie est faible par rapport au reste de la région sud-américaine. Cependant, encourager l'épargne peut être coûteux et risqué. Étant donné que les institutions de microfinance (IMF) ont souvent du mal à contrôler les coûts et sont très réticentes au risque, de nombreuses IMF boliviennes ont préféré recapitaliser leur portefeuille de prêts avec de l'« argent facile », comme des fonds de donateurs et des prêts concessionnels. Cependant, certaines IMF en Bolivie commencent maintenant à se rendre compte que, même si les services d'épargne semblent être plus coûteux et risqués par rapport à d'autres sources de financement, elles peuvent se handicaper en ne développant pas des services de dépôt robustes et les systèmes pour les soutenir. Les clients de la banque à but lucratif Ecofuturo expriment une volonté manifeste d'épargne : plus de 56,000 2008 clients détenaient des comptes d'épargne en 42,500, un nombre encore plus important que les quelque XNUMX XNUMX emprunteurs actifs.1 L'un des comptes d'épargne proposés par la banque est un compte d'épargne "programmé", qui offre aux clients un taux d'intérêt avantageux et une assurance vie et accident gratuite en échange de versements réguliers et d'acceptation de limites de retraits. En particulier, les clients doivent effectuer un dépôt chaque mois et ne peuvent retirer des fonds du compte d'épargne qu'au mois de décembre. Pourtant, malgré la popularité des comptes d'épargne, plus de 40 % des clients épargnants ne déposent pas chaque mois comme il se doit.
Détails de l'intervention
Les chercheurs travaillent avec Ecofuturo pour mesurer l'efficacité de l'envoi de rappels par SMS aux clients détenant ces comptes d'épargne programmés. L'évaluation se concentre sur un compte d'épargne programmé spécifique appelé Ecoaguinaldo qui est similaire à un Club d'épargne de Noël. L'Ecoaguinaldo imite l'aguinaldo, la prime de fin d'année que beaucoup de Boliviens salariés reçoivent à la fin de l'année. L'Ecoaguinaldo est utilisé par les travailleurs non salariés et ceux qui souhaitent compléter des comptes d'épargne existants, ainsi que par les propriétaires de petites entreprises qui souhaitent s'assurer qu'ils disposent de fonds suffisants pour fournir à leurs employés la prime de vacances attendue. Les clients ouvrent généralement un compte Ecoaguinaldo au début de l'année et retirent l'épargne qu'ils ont accumulée au cours de l'année en décembre. Recevoir une somme forfaitaire en décembre permet aux clients de respecter leurs obligations financières de fin d'année. Les rappels par SMS permettent d'explorer les types de messages les plus efficaces pour motiver les clients à donner suite à leur désir d'épargner.
La moitié des clients d'épargne avec un numéro de téléphone portable répertorié ont été sélectionnés au hasard pour recevoir un SMS mensuel leur rappelant leur compte Ecoaguinaldo. Il y avait quatre messages distincts, qui combinaient une mention de l'objectif d'épargne (montant de l'objectif mensuel afin de recevoir un bonus monétaire de fin d'année) ou de la récompense (un produit d'assurance-vie actif et gratuit si tous les dépôts mensuels sont effectués), et encadraient le message comme une perte ou un gain. Les messages aux quatre groupes de traitement étaient :
1. Goal-Gain : Gagnez votre Aguinaldo ! Avec le dépôt de ce mois, vous vous rapprocherez un peu plus de votre objectif d'épargne.
2. Goal-Perte : Ne manquez pas de vous faire gagner Aguinaldo ! Si vous manquez le dépôt de ce mois-ci, vous risquez de ne pas atteindre votre objectif d'épargne.
3. Récompense-Gain : Gagnez votre récompense ! N'oubliez pas de déposer ce mois-ci. N'oubliez pas que vous gagnerez une récompense de X si vous effectuez tous vos dépôts à temps.
4. Perte de récompense : ne perdez pas votre récompense ! N'oubliez pas de déposer ce mois-ci. N'oubliez pas que vous perdrez votre récompense de X si vous n'effectuez pas tous vos dépôts à temps.
La moitié des personnes qui ont reçu des messages en 2008 étaient dans le groupe de comparaison l'année suivante, de sorte que l'impact de recevoir des messages une année mais pas l'autre pouvait être mesuré. Au cours des trois derniers mois du projet en 2008, le nombre de traitements a doublé pour atteindre huit. Chacun des quatre traitements originaux a été divisé en deux et précédé de la phrase « Ecofuturo soutient votre décision d'épargner » à l'une des moitiés. Sur la base des résultats de 2008, en 2009, seuls les messages axés sur la récompense ont été envoyés.
Résultats et enseignements politiques
Dans l'ensemble, le message de rappel a augmenté faiblement les soldes d'épargne (non statistiquement significatifs) et la probabilité d'atteindre l'objectif d'épargne d'effectuer un dépôt par mois de 3 %. Lorsque les résultats sont regroupés à travers des expériences similaires au Pérou et aux Philippines, nous augmentons la puissance de notre étude, trouvant des effets de même taille statistiquement significatifs au niveau de 10 % pour les soldes d'épargne et au niveau de 1 % pour la proportion de clients atteignant leur objectif. Les messages qui mentionnaient les incitations à maintenir votre police d'assurance-vie et à recevoir des intérêts de récompense étaient les plus efficaces, augmentant les soldes d'épargne de 10 %. Nous ne voyons aucune différence entre l'efficacité des messages encadrés par le "langage de gain" et le "langage de perte". Les résultats préliminaires de 2009 suggèrent que l'efficacité des rappels pourrait diminuer avec le temps. L'augmentation de l'épargne due aux rappels était suffisamment importante pour en faire une entreprise rentable pour la banque. À l'avenir, les rappels seront un composant standard des comptes d'épargne programmés de la banque.