Question de politique

Au cours des trois dernières décennies, la microfinance a suscité un enthousiasme mondial en tant qu'innovation dans la politique de lutte contre la pauvreté en apportant des services financiers formels aux pauvres. Mais on en sait relativement peu sur l'aspect actif des services de microfinance – la microépargne. Les services de collecte de dépôts, la collecte régulière d'espèces avec des droits illimités pour les retirer plus tard, sont un outil populaire parmi les prêteurs et les clients de la microfinance à travers le monde. Les programmes d'épargne fournissent aux banques un mécanisme pour en savoir plus sur les clients prêteurs potentiels, et pour les clients, la récompense d'un futur prêt peut être suffisamment incitative pour les encourager à épargner régulièrement via le service. Une forte demande de mécanismes d'épargne formels implique également que les solutions à domicile, telles que cacher de l'argent dans un matelas, ne sont pas satisfaisantes pour les gens. Mais, il n'est pas encore clair si les services de collecte des dépôts seront réellement utilisés pour générer des taux d'épargne plus élevés que le statu quo.

Contexte de l'évaluation

Au cours des dernières décennies, l'épargne aux Philippines a largement stagné. Dans les années 1960, le taux d'épargne intérieure dépassait 20 % du PIB, ce qui en faisait l'un des plus élevés d'Asie. À l'heure actuelle, le taux d'épargne du pays oscille entre 12 et 15 %, bien en deçà du niveau d'épargne de la plupart des pays d'Asie de l'Est, qui oscille entre 25 et 30 %. Cependant, il est prouvé que les Philippins pauvres et à faible revenu épargnent, ou du moins ont la capacité de le faire, et les mécanismes d'épargne informels semblent être répandus dans tout le pays. Dans un effort pour fournir des options d'épargne formelles à leurs clients de la microfinance, la Green Bank of Caraga, bien établie, a développé un service de collecte de dépôts. Les clients des banques échantillonnées représentent un large échantillon des Philippines, y compris des personnes issues de divers milieux économiques et éducatifs.

Détails de l'intervention

Les chercheurs ont évalué l'impact sur les soldes d'épargne et le comportement d'emprunt d'un programme de collecte de dépôts proposé par la Banque verte de Caraga. Pour mieux comprendre les mécanismes qui pourraient entraîner une augmentation des taux d'épargne et le type de personnes qui demandent ce service d'épargne spécialisé, les chercheurs ont étudié les déterminants de la participation.

Green Bank a d'abord identifié dix barangays (petites unités politiques et communautaires) qui étaient raisonnablement accessibles et avaient un nombre suffisamment important de clients existants pour justifier l'envoi d'un employé dans la région. Ces barangays étaient situés autour de la ville de Butuan, dans le nord de Mindanao, où se trouve le siège social de la Green Bank. Les représentants marketing de Green Bank ont ​​pu joindre 137 domiciles de clients existants dans cinq barangays de traitement sélectionnés au hasard. Un service de collecte de dépôts porte-à-porte a été proposé, qui collecterait des fonds à déposer à la banque locale. Le coût du service était de 4 pesos par ramassage, et les clients pouvaient choisir un calendrier de ramassage mensuel ou bihebdomadaire. Si les clients choisissaient de participer, ils s'engageaient à payer le service de ramassage, qu'ils soumettent ou non un acompte, bien que cela n'ait pas toujours été appliqué. Les cinq barangays restants ne se sont vu offrir aucun service de collecte, servant de comparaison. Dans les barangays de traitement et de contrôle, les clients pouvaient retirer leurs fonds à tout moment. 

Résultats et enseignements politiques

Déterminants de la participation: La distance jusqu'à l'agence bancaire, une mesure du coût de transaction qu'un client supporte en déposant normalement de l'argent, était un déterminant important de la participation. Chaque tranche de 10 kilomètres supplémentaires qu'un client devait parcourir pour effectuer un dépôt augmentait la probabilité qu'il s'inscrive au service de collecte des dépôts de 6 points de pourcentage. De plus, les femmes mariées étaient plus susceptibles de prendre le service que les femmes célibataires - le fait d'être mariée augmentait la probabilité qu'une femme prenne le service d'environ 13 %. Cependant, les hommes mariés n'étaient pas plus susceptibles que les hommes célibataires de prendre le service. La différence entre les sexes suggère que les facteurs de prise de décision au sein du ménage jouent un rôle important dans l'utilisation des services de collecte de dépôts.

Impact sur la souscription: Le service de collecte de consignations a entraîné une augmentation substantielle de l'épargne pour ceux qui ont reçu le service. Sur les 137 clients qui ont offert le service, 28 % ont opté pour la collecte des cautions. Sur ces 38 personnes, 35 ont choisi le service mensuel, bien que 18 n'aient jamais déposé d'argent par l'intermédiaire des percepteurs au cours de la période d'étude de 10 mois. Malgré la grande variation de l'impact sur l'épargne de la collecte des dépôts, en moyenne, l'impact était positif par rapport aux changements d'épargne des clients dans les barangays de comparaison. Le service de collecte des dépôts a augmenté l'épargne d'environ 25 % après 10 mois. La personne moyenne a effectué 3.85 dépôts sur la période de 10 mois, et le dépôt moyen s'élevait à 497 pesos. Dans l'ensemble, après 10 mois de traitement, les clients ont économisé 228 pesos de plus que la comparaison. Ces résultats pourraient être attribués à la diminution des coûts de transaction, à la facilitation du suivi de la planification financière et à la fourniture d'un dispositif d'engagement public pour limiter les dépenses, entre autres explications. De plus, il y a eu une légère diminution des emprunts pour les clients à qui le service de collecte des dépôts a été offert, peut-être en raison de l'augmentation des actifs. 

Sources

1 Lavado, Rouselle F., « Effets des paiements de pension sur l'épargne aux Philippines », série de conférences internationales pour étudiants diplômés, East-West Center. 23 novembre 2006. http://www.eastwestcenter.org/fileadmin/stored/pdfs/IGSCwp023.pdf (Consulté le 4 novembre 2009)